不良贷款反弹压力持续加大

　　五大行中报显示，经济增速放缓对银行资产质量的负面影响正在发酵，五大行不良贷款余额无一例外出现增长。

　　同时，不良贷款增加呈现出“区域集聚、行业集群”的特点。从区域看，长三角、珠三角是不良率上升最主要的区域，成为不良贷款的重灾区；从行业上看，批发和零售业、制造业“泥足深陷”，是商业银行短期风险管理的重中之重。

　　不良贷款余额悉数上升

　　经济增速放缓对银行资产质量的负面影响正在显现，2013年半年报显示，五家大型银行的不良贷款余额，无一例外出现不同程度的增长。

　　五家大型银行不良贷款共计增加224.25亿元。其中，按不良贷款增加的绝对额排序，工行不良贷款额较上年增加71.93亿元，不良贷款余额为817.68亿元；建行较上年末增加56.92亿元，不良贷款余额803.10亿元；交行较上年末增加46.72亿元，不良贷款余额316.67亿元；中行比上年末增加40.19亿元，不良贷款余额694.67亿元；农行较上年末增加8.49亿元，不良贷款余额为866.97亿元。

　　不良率方面则有升有降，变化并不一致。

　　其中，交行不良率上升0.07个百分点，半年末不良率为0.99%；工行较上年末上升0.02个百分点，不良率为0.87%。建行不良贷款率与上年末持平，半年末仍维持在0.99%。农行较上年末下降0.08个百分点，不良贷款率为1.25%；中行比上年末下降0.02个百分点，不良贷款率为0.93%。

　　银监会监管指标数据显示，到今年二季度末，商业银行不良贷款较2012年末增加466亿元，不良贷款率为0.96%。以此来计算，大型银行不良贷款增加额在总增量中占比52%，且有三家银行不良率超过银监会0.96%平均值，大型银行资产质量情况不容乐观。

　　“受外需冲击较大的小企业和部分产能过剩问题突出行业的企业在短期内仍无法摆脱经营的困境，是影响银行业不良贷款的最关键因素。”业内专家认为。

　　反映资产质量的另一指标——拨备覆盖率亦出现普遍下滑。其中，交行下降27.76个百分点，二季度末至222.92%；工行下降7.39个百分点，二季度末至288.16%；建行较上年末下降6.09个百分点，拨备覆盖率为265.20%。

　　另外，从资产质量的前瞻性指标逾期贷款看，五家银行悉数上升。其中，截至6月末，工行逾期贷款1464.81亿元，比年初上升了208.19亿元；中行国内逾期客户贷款845.18亿元，比年初上升了161.61亿元；建行已逾期客户贷款和垫款余额904.35亿元，较上年末增加133.59亿元；农行逾期贷款945.01亿元，比年初上升了65.96亿元，暴露出经济放缓对银行资产质量构成的危害持续加大。

　　长三角仍是不良重灾区

　　按地域划分来看，不良贷款余额增加较多的地区分别是长江三角洲、珠江三角洲和环渤海地区，其中，长三角仍是不良贷款重灾区。

　　从三家公布了不良贷款地区分布情况的大型银行中报看，不良贷款集中度最高的地区仍为长三角，与期初相比也普遍双升。其中，工行在长三角地区的不良贷款额增加43.19亿元，二季度末不良贷款余额为197.84亿元，不良贷款率由0.80%上升至0.98%；建行长三角地区不良贷款增加71.87亿元，二季度末不良贷款余额为401.28亿元，不良率更是由1.97%大幅飙升至2.33%，远高于同期全行0.99%的不良率。

　　此外，珠三角地区的不良贷款亦在加速放大。数据显示，工行、建行在珠三角地区不良贷款双升，工行在该地区的不良率由上年末0.82%上升至0.91%，建行不良率由0.83上升至0.92%。

　　没有公布地区不良分布情况的中行，其高管层在业绩发布会上透露，该行浙江地区的不良贷款比率在1.7%左右，江苏地区不良率不超过2%，均高于其全行0.93%的不良水平。

　　“主要原因是受国内外需求疲软影响，以外向型经济为主的地区小微企业普遍出现订单下降、成本上升、利润下滑等问题，企业资金较为紧张。”工行在其半年报中解释。

　　此外，值得关注的是，除了传统经济发达地区外，东北地区、中部地区资产质量也出现恶化之势。如农行，其中部地区和东北地区的不良贷款余额与比例出现双升，其中中部地区的不良贷款率由去年末的1.51%上升至1.72%，东北地区的不良率由1.87%上升至1.92%。

　　批发和零售业、制造业“泥足深陷”

　　由于部分区域制造业、外向型行业经营压力加大，结构性产能过剩矛盾突出，不良贷款上升呈现出“区域集聚、行业集群”特点。从公布不良贷款行业分布的三家银行的中报看，这一特点亦得到印证，批发和零售业、制造业仍旧是不良贷款最为集中的行业，其不良贷款余额与比率普遍出现“双升”。

　　其中，工行批发和零售业不良贷款由上年末141.86亿元上升至193.45亿元，不良率由2.01%上升至2.53%，制造业不良贷款由224.42亿元上升至239.79亿元，不良率由1.61%上升至1.66%；农行制造业不良贷款由322.06亿元上升至368.45亿元，不良率由2.39%上升至2.68%；建行制造业不良贷款由306.90亿元上升至333.17亿元，不良率由2.41%上升至2.62%，批发和零售业不良贷款由176.56亿元上升至209.94亿元，不良率由4.95%上升至5.83%。

　　“批发和零售业不良贷款增加的主要原因是受经济增速放缓影响，批发业下游需求不振，钢贸等部分批发领域企业资金紧张，零售业企业收入和利润下滑。”工行表示。

　　“制造业、批发和零售业涵盖了当前深陷信贷危机的钢贸、光伏、船舶等行业，是银行不良贷款增长的高发行业。且从产业链条看，由于上述行业的生产流通及上下游企业大都集中在长三角和江浙地区，从而使得银行业资产质量的区域风险与行业风险具有较高程度的重合性。”业内专家分析。

　　业内专家认为，由于上述高风险行业贷款在总体贷款中所占比重较低，对银行业的影响仍在可控范围之内。但随着部分行业信用风险的集聚和暴露，银行业资产质量未来将持续承压。

　　针对银行业风险反弹压力有所增大的趋势，多家银行在其中期业绩发布会上表示，将继续紧紧围绕平台、房地产、行业和区域等重点风险，严密布防、积极应对，采取有针对性的强化监控措施。同时，也将采取积极措施防范重点领域潜在风险和加强不良贷款清收处置，有效保证风险可控。而特定行业诸如钢贸、光伏和航运等行业，将成为商业银行短期风险管理的重中之重。