巴塞爾協議Ⅲ能否解決銀行的“大而不倒”？

新華網上海６月４日電（記者 王原、王濤、有之炘）美聯儲正在計劃實施一項新規，要求各大銀行要建立共同資本資金池，給銀行增加系統性收費，確保銀行的資本充足率。此舉或將可以幫助美國監管機構治理“大而不能倒”問題。

美聯儲副主席耶倫３日在上海出席“國際貨幣會議２０１３年年會”時表示，美國承諾於近幾個月完成針對巴塞爾協議Ⅲ的改革。

“巴塞爾協議Ⅲ是對銀行業的監管基礎。”耶倫認為，協議旨在提高全球金融機構資本儲備，減少他們的資本損失風險，使得銀行在困難的時間有能力消化損失。

在危機中，一家銀行如果出現短期資金短缺的情況，債權人就會喪失信心，所以巴塞爾協議要求要有３０天的清償時間表，幫助銀行減少風險。

耶倫表示，美國的銀行機構需要有一個恢復流動性的比率，提高資本充足率，而這一比率也會同巴塞爾委員會討論來決定制定在何種層次。

為了使得金融監管體制更富有彈性，耶倫建議，各大銀行要建立共同資本資金池，對各銀行進行系統性收費，大銀行則有一個特別收費，並且進行年度壓力測試，對銀行資本充足率的評估，確保在困難時間可以對企業繼續借貸﹔並要求外國銀行在美國的分行符合同樣的美國的銀行標准。

必要的評估手段、壓力測試也同樣在歐洲央行行長德拉吉的監管行動步驟之中。

與耶倫共同出席國際貨幣會議年會的德拉吉表示，在歐債危機陷入泥沼的２０１０、２０１１年，當時的主權債券市場出現大面積破產，壓力測試沒有任何后備支持，很多因素導致了歐洲金融碎片化的出現。

要解決這一碎片化問題，防止銀行倒閉潮，歐洲各個國家都需要為金融穩定機制提供必要措施。例如進行了資產負債表評估，同行間和第三方機構的監管評估等。

國際清算銀行總裁卡魯阿納表示，從目前銀行間資產評定情況來看，產業內不同銀行在評估資產方面有不同方式，有時候造成了不公平的競爭環境。銀行也有一些擔憂，認為監管方面可能會過分操作。

“監管框架在巴塞爾創立的只是一個基本框架。不同銀行選擇模式不同，巴塞爾給銀行自由選擇權。”卡魯阿納認為，巴塞爾委員會的目標是朝向更高透明度、更大信息公開性，讓銀行有更大自主權，使得銀行業重拾信心。

德拉吉透露，各商業銀行和歐洲央行合作之后，可以進行歐洲穩定機制的實施。這個程序會在今年夏天后開啟，首先要創立在政治方面的意願支持行動，之后在明年進行第二步。

在后金融危機時代，各國央行及金融機構的監管者都傾向於對銀行業實施更為嚴格的監管標准。

英國金融服務管理局前主席特納認為，對於監管者、市場需要理解的是，巴塞爾協議Ⅲ是在一個要求的利率下操作。

“雖然現在的銀行業更為穩定，盡管如此，在監管委員會裡還是希望有更高的要求和標准。希望英國和美國能夠聯合起來實行巴塞爾協議Ⅲ。”特納說。

耶倫強調，大型銀行對金融體制具有深遠影響，需要更強的監管手段，應對金融危機中銀行“倒下”的可能性集中考慮，創建解決的體制，防止銀行“大而不倒”過程中對經濟的負面影響。