銀行理財產品監管全面升級

　　商業銀行應比照自營貸款管理流程，對非標准化債權資產投資進行投前盡職調查、風險審查和投后風險管理。商業銀行不得為非標准化債權資產或股權性資產融資提供任何直接或間接、顯性或隱性的擔保或回購承諾。 　　中國銀監會日前下發了《關於規范商業銀行理財業務投資運作有關問題的通知》，將監管重點指向銀行理財產品在非標准化債權資產領域的投資行為，這種投資一直被視為銀行理財產品的主要風險隱患。

　　所謂非標准化債權資產，是指未在銀行間市場及証券交易所市場交易的債權性資產，包括但不限於信貸資產、信托貸款、委托債權、承兌匯票、信用証、應收賬款、各類受（收）益權、帶回購條款的股權性融資等。

　　銀行理財產品投資於非標准化債權資產，可以起到擴大信貸投放數量的作用，規避調控部門的信貸額度管理，並且有可能使金融風險跨機構轉移。去年末我國銀行理財產品余額達到7.1萬億元，有銀行分析師估計其中可能有2萬億元的理財產品投資於非標准化債權資產，風險隱患特別值得關注。

　　《通知》要求，商業銀行應實現每個理財產品與所投資資產（標的物）的對應，做到每個產品單獨管理、建賬和核算。單獨管理指對每個理財產品進行獨立的投資管理﹔單獨建賬指為每個理財產品建立投資明細賬，確保投資資產逐項清晰明確﹔單獨核算指對每個理財產品單獨進行會計賬務處理，確保每個理財產品都有資產負債表、利潤表、現金流量表等財務報表。

　　對於《通知》印發之前已投資的達不到上述要求的非標准化債權資產，銀監會要求商業銀行比照自營貸款，按照《商業銀行資本管理辦法（試行）》要求，於2013年底前完成風險加權資產計量和資本計提。

　　商業銀行應比照自營貸款管理流程，對非標准化債權資產投資進行投前盡職調查、風險審查和投后風險管理。銀監會明確，商業銀行應當合理控制理財資金投資非標准化債權資產的總額，理財資金投資非標准化債權資產的余額在任何時點均以理財產品余額的35%與商業銀行上一年度審計報告披露總資產的4%之間孰低者為上限。

　　《通知》對銀行理財產品的合作機構管理也提出明確要求，商業銀行應加強理財投資合作機構名單制管理，明確合作機構准入標准和程序、存續期管理、信息披露義務及退出機制。商業銀行應將合作機構名單於業務開辦10日前報告監管部門。《通知》印發前已開展合作的機構名單應於2013年4月底前報告監管部門。

　　另外，商業銀行代銷代理其他機構發行的產品投資於非標准化債權資產或股權性資產的，必須由商業銀行總行審核批准。商業銀行不得為非標准化債權資產或股權性資產融資提供任何直接或間接、顯性或隱性的擔保或回購承諾。