利率市場化倒逼銀行破產制度 銀行業退出機制正在醞釀

　　隨著利率市場化的推進，銀行業面臨的風險有所增加，今后銀行業也將面臨“淘汰制”。中國銀監會主席尚福林近日接受媒體採訪時表示，銀行的退出機制正在醞釀當中。

　　“目前各項金融改革正在進一步深化，同時存款保險制度、風險處置和銀行退出機制等也在醞釀中。”尚福林表示，這些改革要求金融監管部門一方面積極推動和支持金融業改革，另一方面密切關注改革對金融機構的影響，加強風險監測和應對，促進改革順利實施。

　　尚福林指出，近10年來中國銀行業機構實現了從資不抵債到經營良好的歷史性轉變，公司治理機制不斷健全，經營效率和競爭實力顯著提升。但隨著市場化改革的深化、金融競爭日益激烈，銀行業主要依賴存貸利差的盈利模式面臨挑戰，同質化經營局面亟待改變，拼規模、搶份額、沖時點的粗放式增長方式已不可持續，銀行業面臨結構性轉型。

　　針對6月份的“錢荒”事件，尚福林強調，隨著銀行業務日趨復雜，流動性風險的復雜性、隱蔽性增強，銀行流動性風險管理能力還需要根據業務模式和風險狀況的變化進一步提高。

　　同時，在尚福林看來，當前中國的經濟轉型向金融監管提出了雙重要求：一方面需要金融業提供更全面的服務、有效配置資源和協同推進改革﹔另一方面需要金融體系自身的穩健高效運行。而要實現這樣的要求，則首先要引導金融業支持結構調整和轉型升級，科學地引導金融機構發展轉型，更深入地推進金融體制改革和更前瞻地防范金融體系風險。

　　業內專家認為，退出機制是給商業銀行增加一種約束。銀行是經營信用的機構，完善退出機制對於銀行這個行業而言，能增加經營范圍的約束。同時，鑒於目前中國銀行業經營的是國家信用，增加其退出的機制，可讓銀行更合理應用國家信用。

　　“中國銀行業雖沒有短期內的系統性風險，但建立包括銀行業破產制度、存款保險制度等在內的退出機制，方向無疑是確定的。”國際著名評級機構標准普爾資深董事廖強表示：“銀行業破產業務在中國還沒確定起來，加強對銀行業約束，使得銀行自行承擔從事風險業務的后果，否則對銀行的行為就沒有紀律約束。可能小型銀行會首當其沖，他們不會像大銀行一樣遭受經濟下行帶來的壓力，會有更多集中度的風險暴露，未來兩三年有更多的機會遭受不能承受的信貸損失。”

　　廖強表示，未來2至3年，基建與地方平台出現的大量壞賬將給中國銀行業的信用評級帶來極大壓力，個別中小金融機構可能破產，個別區域可能出現風險集中暴露，並由此加速銀行機構的商業化整合。

　　隨著在利率市場化進程加快，將倒逼銀行破產制度。利率市場化現下的關鍵是貸款利率的市場化。而其前提條件之一就是要有合適的存款保險制度。銀行業分析人士表示，“隨著利率市場化、資本項目開放、離岸金融以及民營銀行等一系列涉及金融體制改革進程的加速，倒逼存款保險制度以及銀行破產制度的配套制度出台。但具體出台時間尚待時日。”

　　上述分析人士還表示，“目前亟待解決的是要完善建立存款保險制度。隨著利率市場化進程加速，央行已經開放貸款利率，關鍵是開放存款利率合適開放，有待國內形成一個成熟的同行拆借利率機制。”

　　業內人士認為，退出機制的建立，關系到利率市場化的進程。利率市場化就是要優勝劣汰，競爭加劇，就會有不好的銀行被淘汰掉，如果沒有這個退出機制，利率市場化就不可能完成。