截至2011年底我國人均養老金儲備隻有2600余元【4】

　　培育“養老資產”

　　購買商業保險是重要的養老補充保障手段

　　面對“老齡社會”漸行漸近，僅僅提高基礎養老金水平不足以解決中國社會的養老隱憂，必須全方位儲備“養老資產”。養老資產包括能提供日常開支的養老金以及醫療保障、居住和護理費用等四項基本內容。越來越多的人認識到，老年醫療和老年護理的負擔日益沉重，僅憑養老金難以招架。

　　據審計署2012年公布的數據：2005年至2011年，我國企業職工養老金年均增長13.4%，由2005年的每人每月713.25元提高到2011年的每人每月1516.68元。但我國養老金替代率逐年下降，2011年企業養老金替代率僅為42.9%，而國際勞工組織最低標准為50%。通常，養老金替代率大於70%可維持退休前的生活水平，60%可維持基本生活水平，如果低於50%則生活水平較退休前會有大幅下降。對於一個普通職工來說，退休當年月工資3000元，如果養老金1800元—2100元，可維持基本生活水平﹔如果少於1500元，生活水平則難以維持。

　　勞動人口紅利的消失將導致老年服務成本越來越高，不能全部依靠國家負擔。社會統籌和個人賬戶猶如兩條道上的車，功能各異：一輛是“公交車”，作用在於克服貧困，支付基礎養老金、分擔基本和大病的醫療成本、保障一套住房﹔另一輛為“私家車”，用於改善生活，包括個人養老儲蓄、單位養老年金、商家消費積分兌現的養老金等，還有補充醫療保險和改善住房等。

　　養老資產不是狹義的個人儲蓄存款，而是在法律政策支持下，通過微利綜合金融服務，實現個人和家庭養老“財富”的安全保管和保值增值。銀行、保險、信托和基金在養老資產的保值增值過程中各具功能。其中，商業保險是重要的補充保障和理財工具。

　　發展商業養老保險有利於完善養老保障體系。國際經驗証明，社會基本養老保險、企業補充養老保險和商業養老保險是養老金的三個來源。

　　目前我國正在構建這種“三支柱”的養老金體系。我國已經步入老齡化社會，如果沒有合理規劃化解養老風險，人們則因擔憂未來的生活保障而降低當前消費。商業養老保險是一種市場化、社會化的養老風險管理機制，能夠有效地解決家庭養老風險，減少人們的不安全感，有利於刺激家庭消費，促進經濟發展。

　　商業養老保險的保障功能正在伴隨社會轉型而轉變，從傳統的被動型風險儲蓄加理賠的經營模式，轉向微利綜合經營、為客戶提供理財服務和管理養老風險的經營模式。

　　以太平金悅人生步步高理財計劃為例，該計劃是按照人一生的財務生命周期進行設計的。從教育補貼、結婚置業到養老儲備金，可按人生的階段性需求分段領取。在國家支付基本養老金的條件下，66—88歲領取的金額可作為養老資金的有效補充。如30歲男性，每年投入38640元參加該理財計劃，連續交納10年，那麼在投保后每兩年即可保証領取5000元，40周歲后每兩年保証領取1萬元，50周歲后每兩年保証領取1.5萬元，60周歲后每兩年保証領取2萬元，66周歲開始年年保証領取3萬元，一直領到88周歲。

　　此外，在商業養老保險合同有效期內，客戶還享有身故保障和意外高殘保費豁免等權益。除固定領取，保險公司每年還會把可分配盈余按合同約定分配給客戶。可見，商業養老保險同時具備規劃、理財、保值和保障的四大功能。加之保單貸款功能，還能解決資金緊張時的燃眉之急。

　　總之，人口老齡化是不可逆轉的社會現象，養老資產和養老金融須由政府、企業、市場、個人、家庭共同打造。隻要我們早做規劃，多方籌謀，一定能順利迎接“銀發浪潮”的洗禮，確保經濟社會平穩健康發展，也讓我們每個人有尊嚴地安享晚年。

　　(作者單位：清華大學養老金工作室)